近期出爐的《浙江互聯(lián)網(wǎng)金融網(wǎng)貸平臺白皮書》顯示，截至2015年6月，浙江省P2P網(wǎng)貸平臺數(shù)量達(dá)275家，P2P的平臺數(shù)量呈現(xiàn)增長趨勢。

投資人數(shù)兩年增7.6倍，綜合利率一年下降約10個百分點(diǎn)

浙江大學(xué)互聯(lián)網(wǎng)金融研究院日前發(fā)布

《浙江互聯(lián)網(wǎng)金融網(wǎng)貸平臺白皮書》——

浙江P2P網(wǎng)貸平臺發(fā)展趨于理性

投資人數(shù)兩年增7.6倍，綜合利率一年下降約10個百分點(diǎn)

近期出爐的《浙江互聯(lián)網(wǎng)金融網(wǎng)貸平臺白皮書》顯示，截至2015年6月，浙江省P2P網(wǎng)貸平臺數(shù)量達(dá)275家，P2P的平臺數(shù)量呈現(xiàn)增長趨勢。

這份由浙江大學(xué)互聯(lián)網(wǎng)金融研究院發(fā)布的白皮書還顯示，P2P網(wǎng)貸行業(yè)發(fā)展勢頭迅猛，借款人數(shù)與投資人數(shù)呈現(xiàn)不斷上揚(yáng)態(tài)勢：其中，借款人從2014年年初的不到0.5萬人，增長到2015年6月份的2.3萬人；投資人從1.76萬人增長到13.41萬人。“白皮書”披露的信息表明，浙江P2P網(wǎng)貸平臺正向理性化方向發(fā)展。浙江P2P網(wǎng)貸平臺綜合利率從2014年4月的峰值年化近25%，緩慢回落到2015年4月的年化15%左右，并逐步趨于穩(wěn)定。

網(wǎng)貸平臺逐漸被投資者所關(guān)注。那么，什么樣的平臺是相對安全的呢？記者采訪了部分業(yè)內(nèi)人士。

“米莊理財”創(chuàng)始人陳成莊：20%、30%的利率肯定有問題

面向大學(xué)生消費(fèi)金融和分期付款的服務(wù)平臺“愛學(xué)貸”，上線僅僅5個月，累計總投資額已達(dá)5億元，總注冊用戶數(shù)達(dá)15.5萬。近日，“愛學(xué)貸”獲得了B輪融資，由中銀投資浙商產(chǎn)業(yè)基金領(lǐng)投，融資總額高達(dá)3億元，同時獲得了來自中國銀行的50億元授信。

近日，記者采訪了愛學(xué)貸集團(tuán)旗下獨(dú)立品牌“米莊理財”的創(chuàng)始人兼執(zhí)行總裁陳成莊。

在他看來，一個好平臺，在風(fēng)控、產(chǎn)品、服務(wù)這幾個方面都要有好的把握。“‘米莊’對應(yīng)的是‘愛學(xué)貸’的大學(xué)生分期購物債權(quán)，該類債權(quán)小額、分散，加上有嚴(yán)格的線下信審流程，壞賬率基本被控制在0.2%。與此同時，‘米莊’的風(fēng)控團(tuán)隊每天會用動態(tài)模型監(jiān)控資金的流動性，計算風(fēng)險系數(shù)，將風(fēng)險控制在最低限度。”

那么，對于普通投資者而言，什么樣的理財平臺相對安全？陳成莊表示，看信用、融資、背景等，可能對很多普通投資者來說都太過專業(yè)，以下幾條判斷標(biāo)準(zhǔn)相對淺顯，投資者不妨參照一下，如果符合這幾個標(biāo)準(zhǔn)的平臺相對比較靠譜。

“第一，信息披露要完整，平臺的各個信息都要很清楚(投資者能夠看懂、看明白)；第二，利率不能太高，比如號稱有20%、30%的利率，投資人就該打個問號，因為現(xiàn)在極少有行業(yè)可以有這么高的收益；第三，公司的服務(wù)要到位，辦公地點(diǎn)是固定的，不會經(jīng)常變來變?nèi)ィ镜姆?wù)熱線要暢通；第四，對于用戶的風(fēng)險告知也很明確，如果風(fēng)險告知含含糊糊的，這樣的平臺也會有問題。”

“鑫合匯”CEO胡德華：掌握優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)，對于風(fēng)控很重要

“鑫合匯”是中新力合旗下的全資子公司，上線兩年，注冊用戶數(shù)破470萬，累計成交量超過200億元。

“鑫合匯”CEO胡德華表示，互聯(lián)網(wǎng)金融的本質(zhì)還是金融，核心還是資產(chǎn)的安全性。“現(xiàn)在出現(xiàn)不少問題平臺，很重要的一個原因，就是大部分平臺都依賴第三方資產(chǎn)。有時候平臺方?jīng)]有問題，但是第三方資產(chǎn)方有問題，最終導(dǎo)致平臺出問題了。”

所以，胡德華認(rèn)為，作為平臺方，要在行業(yè)洗牌中立于不敗之地，就要自己掌握優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)，也就是安全、有標(biāo)準(zhǔn)化生產(chǎn)的資產(chǎn)。“標(biāo)準(zhǔn)化生產(chǎn)意味著能做到規(guī)模化。互聯(lián)網(wǎng)時代，不能夠形成規(guī)模化，就不可能生存，也不可能產(chǎn)生客戶的黏性。自己掌握資產(chǎn)的風(fēng)險控制，這是P2P網(wǎng)貸平臺真正的競爭力，是未來持續(xù)健康發(fā)展、做大做強(qiáng)的基礎(chǔ)。”

對于投資者來說，去了解平臺背后掌握什么資產(chǎn)，比較有難度。胡德華建議用兩條標(biāo)準(zhǔn)去篩選，一要有流量優(yōu)勢。一個平臺要有持續(xù)的高訪問量，高訪問量在一開始或許可以花重金砸出來，但是要持續(xù)的高訪問量就必須是一個有“真材實料”的平臺。二要有多級增信方式。所謂的多級增信方式指的是平臺要有多種方式來增信，不是單一的，以降低風(fēng)險，比如有公信力強(qiáng)的企業(yè)或者機(jī)構(gòu)來背書，有第三方擔(dān)保機(jī)構(gòu)(國內(nèi)有金融牌照的擔(dān)保公司或者保險公司)介入合作，投資者購買理財產(chǎn)品的合同有權(quán)威的第三方機(jī)構(gòu)來存證等。符合這兩條標(biāo)準(zhǔn)的平臺，他認(rèn)為是相對安全的。

專家：好平臺必須信息透明、完善風(fēng)控體系、銀行資金托管

中國電子商務(wù)研究中心互聯(lián)網(wǎng)金融部助理分析師陳莉表示，一個靠譜的平臺，至少要符合三個條件——信息透明、完善風(fēng)控體系、銀行資金托管。

真正做到信息透明的平臺，各個方面都能向投資者明白展示，除最基礎(chǔ)的營業(yè)執(zhí)照，組織機(jī)構(gòu)代碼、團(tuán)隊高管經(jīng)歷等，平臺的經(jīng)營模式，業(yè)務(wù)流程等內(nèi)容，平臺也應(yīng)該發(fā)布。另外，對項目的描述也必須要透明。投資者可以通過項目信息的發(fā)布來驗證平臺是否真正做到透明，首先看借款描述，其次看平臺發(fā)布的合同和相關(guān)電子文件，若沒有電子文件，項目很有可能是虛假的。

風(fēng)控體系相當(dāng)于平臺的心臟，只有風(fēng)控做好了，平臺才足夠安全。投資者可以看平臺是否有自己專業(yè)且嚴(yán)格的風(fēng)控團(tuán)隊，是否對合作機(jī)構(gòu)、投資項目進(jìn)行過嚴(yán)格審查。

好的平臺一般是獨(dú)立的多賬戶模式，參與交易的投資方、融資方、擔(dān)保方和平臺都應(yīng)在第三方托管平臺開設(shè)獨(dú)立賬戶，必須各方單獨(dú)開一個賬戶，而不是總賬戶下設(shè)子賬戶。能夠?qū)①Y金在銀行進(jìn)行托管的平臺，其安全系數(shù)也相對更高。

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近期股市疲軟，部分資金回流；同時政策利好，監(jiān)管細(xì)節(jié)漸明

全國P2P上月成交量首破千億

P2P網(wǎng)貸第三方平臺“網(wǎng)貸之家”聯(lián)合盈燦咨詢發(fā)布的《中國P2P網(wǎng)貸行業(yè)2015年9月月報》顯示，9月P2P網(wǎng)貸行業(yè)整體成交量達(dá)1151.92億元，首次突破單月成交量千億大關(guān)。

北京、廣東、浙江、上海和江蘇的網(wǎng)貸成交量分別位居前五位，五省市累計成交量達(dá)1019.12億元，占全國總成交量的88.47%。

業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，P2P網(wǎng)貸的投資熱度不斷攀升，主要是由于近期股市疲軟，部分資金回流；同時政策利好，監(jiān)管細(xì)節(jié)漸明，越來越多的人認(rèn)可P2P理財方式。

另一方面，9月P2P問題平臺發(fā)生率降至今年以來低位，為2.22%。在其背后，業(yè)界對于P2P平臺的風(fēng)控思考也不斷加強(qiáng)。

“廣州e貸”聯(lián)合創(chuàng)始人朱青山表示，目前P2P傳統(tǒng)的利用抵押物控制風(fēng)險的風(fēng)控措施實際上并不是最好的方式。“在現(xiàn)有的法律體系下，若項目出現(xiàn)問題，抵押物最快也要兩年才能變現(xiàn)。抵押物只是控制了終極風(fēng)險，并未解決資金流動性風(fēng)險。P2P風(fēng)險控制須從源頭開始控制項目風(fēng)險，同時利用大數(shù)據(jù)交叉驗證解決信息不對稱問題。”