一、行業(yè)相關(guān)定義

綠色電力（GreenPower）是指利用特定的發(fā)電設(shè)備，如風(fēng)機(jī)、太陽能光伏電池等，將風(fēng)能、太陽能等可再生的能源轉(zhuǎn)化成電能。

二、行業(yè)發(fā)展歷程回顧

綠色電力是以低碳發(fā)展為目標(biāo)，利用風(fēng)能、太陽能、地?zé)崮堋⑸镔|(zhì)能等可再生能源，依靠先進(jìn)的能源技術(shù)和特定設(shè)備所生產(chǎn)的電力。1993年，美國啟動(dòng)了第一個(gè)綠色電力項(xiàng)目，隨后歐洲也開始積極結(jié)合本國能源稟賦結(jié)構(gòu)部署電力綠色發(fā)展。隨著《巴黎協(xié)定》的簽署實(shí)施，在全球能源轉(zhuǎn)型的大背景下，為實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)可持續(xù)發(fā)展，應(yīng)對(duì)能源短缺、氣候變化、金融危機(jī)等問題，世界各國積極探索發(fā)展綠色能源及電力。2020年9月22日，我國提出二氧化碳排放力爭于2030年前達(dá)到峰值，努力爭取2060年前實(shí)現(xiàn)碳中和（以下簡稱“‘雙碳’目標(biāo)”）。“雙碳”目標(biāo)的提出進(jìn)一步推動(dòng)了我國能源革命和電力轉(zhuǎn)型的歷史進(jìn)程。2021年12月，工信部印發(fā)《“十四五”工業(yè)綠色發(fā)展規(guī)劃》，提出加快能源消費(fèi)低碳化轉(zhuǎn)型。我國一直重視綠色發(fā)展問題，綠色電力發(fā)展是解決環(huán)境污染問題、實(shí)現(xiàn)“雙碳”目標(biāo)的根本之策。

近年來，隨著新能源補(bǔ)貼逐步退坡，完善電力交易市場(chǎng)，尤其是建立健全新能源電力市場(chǎng)交易機(jī)制的呼聲愈發(fā)強(qiáng)烈。2021年9月，中國正式啟動(dòng)綠電交易試點(diǎn)，由國家電網(wǎng)公司、南方電網(wǎng)公司開展試點(diǎn)交易。此前，僅有京津冀、浙、滇、粵等地開展了零星的試點(diǎn)，本次試點(diǎn)啟動(dòng)后全國有17個(gè)省份、259家市場(chǎng)主體參與其中。綠電交易是在現(xiàn)有中長期交易框架下設(shè)立的獨(dú)立交易品種。綠電交易可以引導(dǎo)有綠電需求的企業(yè)直接與綠電發(fā)電企業(yè)進(jìn)行交易，相應(yīng)地，綠電也能夠在電力市場(chǎng)、電度中獲得組織、安排、執(zhí)行和結(jié)算方面的優(yōu)先權(quán)。以綠電交易為路徑，風(fēng)、光電項(xiàng)目可以直接參與電力市場(chǎng)，一方面，可以體現(xiàn)綠電的環(huán)境價(jià)值，產(chǎn)生的收益還可以進(jìn)一步推動(dòng)綠色能源的可持續(xù)發(fā)展;另一方面，讓有意愿承擔(dān)更多社會(huì)責(zé)任的用戶也能夠擁有更多元、暢通的交易渠道，建立更加完善的市場(chǎng)機(jī)制。

2022年2月，南方電網(wǎng)開始實(shí)施《南方區(qū)域綠色電力交易規(guī)則(試行)》，5月份，《北京電力交易中心綠色電力交易實(shí)施細(xì)則》正式發(fā)布。經(jīng)過幾個(gè)月的試點(diǎn)，截至2022年3月，參與綠電交易的市場(chǎng)主體超過1600家。綠電交易量逐步提高，2022年前4個(gè)月累計(jì)交易量38.1億kW·h，4月份單月交易量達(dá)到15.1億kW·h。雖然從總體占比看，綠電交易量僅占總電力交易量的0.3%，但是隨著“雙碳”目標(biāo)加速實(shí)現(xiàn)，其增長趨勢(shì)將長期保持。

三、行業(yè)市場(chǎng)發(fā)展現(xiàn)狀

1、市場(chǎng)規(guī)模

根據(jù)觀研報(bào)告網(wǎng)發(fā)布的《中國綠色電力行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)分析與投資前景研究報(bào)告（2023-2030年）》顯示，電力工業(yè)是支撐國民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展的基礎(chǔ)性產(chǎn)業(yè)和公用事業(yè),隨著我國國民經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展和人民生活水平的不斷提高,對(duì)電力的依賴程度也越來越高。國際上對(duì)于綠色電力的發(fā)展也越來越重視，風(fēng)力發(fā)電和太陽能光伏發(fā)電已經(jīng)在全球范圍內(nèi)得到了廣泛的應(yīng)用，我國綠色電力也取得了長足的進(jìn)步，2022年初，國家發(fā)改委、工信部、住建部、商務(wù)部等部門研究制定了《促進(jìn)綠色消費(fèi)實(shí)施方案》。方案指出：進(jìn)一步激發(fā)全社會(huì)綠色電力消費(fèi)潛力,鼓勵(lì)行業(yè)龍頭企業(yè)、大型國有企業(yè)、跨國公司等消費(fèi)綠色電力，發(fā)揮示范帶動(dòng)作用，推動(dòng)外向型企業(yè)較多、經(jīng)濟(jì)承受能力較強(qiáng)的地區(qū)逐步提升綠色電力消費(fèi)比例。隨后，國家電網(wǎng)、南方電網(wǎng)陸續(xù)發(fā)布綠電交易細(xì)則，我國綠色電力交易逐步完善，交易規(guī)模也快速增長。

2021年9月，中國正式啟動(dòng)綠電交易試點(diǎn)，由國家電網(wǎng)公司、南方電網(wǎng)公司開展試點(diǎn)交易，2022年，全年核發(fā)綠證2060萬個(gè)，對(duì)應(yīng)電量206億千瓦時(shí)，較2021年增長135%；交易數(shù)量達(dá)到969萬個(gè)，對(duì)應(yīng)電量96.9億千瓦時(shí)，較2021年增長15.8倍。2023年一季度我國綠色電力交易量為61億千瓦時(shí)，綠色電力交易規(guī)模約為31.48億元。

資料來源：觀研報(bào)告網(wǎng)

2、供應(yīng)規(guī)模

2022年，我國電力總發(fā)電量達(dá)到88487.1億kW·h，與2002年相比，年均增速為9%。其中，綠色電力發(fā)電量從2002年的3020億kW·h增長至25421億kW·h，占比持續(xù)增加，2023年一季度達(dá)到了4727億kW·h。

資料來源：觀研報(bào)告網(wǎng)

注：由于生物質(zhì)發(fā)電等占比較低，本報(bào)告綠色電力僅統(tǒng)計(jì)風(fēng)電、水電以及太陽能發(fā)電。

3、需求規(guī)模

著我國經(jīng)濟(jì)的高速發(fā)展，電力需求增加，截至2022年，我國電力總裝機(jī)容量58.72億千瓦，累計(jì)發(fā)電量39019.9億千瓦時(shí)， 2022年，全社會(huì)用電量86372億千瓦時(shí)，同比增長3.6%。由于新能源的推廣、電網(wǎng)建設(shè)不斷發(fā)展、社會(huì)用電量增加和火電機(jī)組智能運(yùn)行方面的推動(dòng)，未來中國電力行業(yè)的需求將持續(xù)上升，電力企業(yè)應(yīng)加快發(fā)電節(jié)能技術(shù)的更新?lián)Q代，優(yōu)化裝備配置結(jié)構(gòu)，進(jìn)一步提升新能源的發(fā)電保障能力，從而保持我國電力行業(yè)的持續(xù)發(fā)展。

資料來源：觀研報(bào)告網(wǎng)

四、行業(yè)細(xì)分市場(chǎng)分析

1、太陽能發(fā)電

截至2022年底，全國太陽能發(fā)電裝機(jī)容量為3.93億千瓦。如今站上4億千瓦新臺(tái)階，與水電裝機(jī)容量已十分接近，4.1億千瓦的裝機(jī)相當(dāng)于18個(gè)三峽電站的總裝機(jī)容量。根據(jù)2023年全國能源工作會(huì)議，2023年太陽能發(fā)電裝機(jī)規(guī)模將達(dá)到4.9億千瓦左右。電力投資完成情況方面，2023年1至2月份，全國主要發(fā)電企業(yè)電源工程完成投資676億元，同比增長43.6%。其中，太陽能發(fā)電283億元，同比增長近200%。隨著太陽能并網(wǎng)發(fā)電規(guī)模不斷增長，太陽能綠電市場(chǎng)化交易電量也不斷增長，其綠色電力交易規(guī)模也不斷增長，2022年太陽能綠色電力交易規(guī)模達(dá)到了5.19億元左右，預(yù)計(jì)2023年將超過44億元。

資料來源：觀研報(bào)告網(wǎng)

2、風(fēng)電

2022年年度電力交易方案中，多個(gè)省份納入風(fēng)光市場(chǎng)化交易。2022年，江蘇和廣東系首次將風(fēng)光市場(chǎng)化交易納入年度交易，江蘇省/廣東省綠電年度市場(chǎng)化交易電量成交9.24/6.8億千瓦時(shí)，均僅占江蘇省/廣東省市場(chǎng)化年度交易電量的0.3%，成交價(jià)江蘇省/廣東省較基準(zhǔn)電價(jià)上浮18.4%/13.5%。從江蘇/廣東交易結(jié)果可以看出，沿海省份風(fēng)光市場(chǎng)化交易體量較小，但交易電價(jià)較高。

資料來源：觀研報(bào)告網(wǎng)

五、行業(yè)競(jìng)爭格局分析

根據(jù)我國規(guī)定的綠色電力交易規(guī)則中，綠色電力在電力交易市場(chǎng)中享有優(yōu)先權(quán)，在安排、執(zhí)行、結(jié)算這一系列步驟中享有優(yōu)先處理的權(quán)利，相較于其他傳統(tǒng)能源的競(jìng)爭中，綠色電力的競(jìng)爭格局目前發(fā)展呈現(xiàn)良好的局面。

國內(nèi)綠色電力市場(chǎng)的發(fā)展不斷吸引新的企業(yè)資本進(jìn)入市場(chǎng)，傳統(tǒng)能源企業(yè)加速布局綠色電力市場(chǎng)，如國內(nèi)無煙煤龍頭企業(yè)華陽股份先后布局光伏、飛輪儲(chǔ)能、鈉電池三大產(chǎn)業(yè)，建投能源通過參股建昊公司加速進(jìn)入光伏發(fā)電領(lǐng)域并全資設(shè)立冀能新能源公司推進(jìn)內(nèi)蒙古自治區(qū)綠色電力項(xiàng)目開發(fā)，京能電力宣布投資建設(shè)“岱海150萬千瓦基地項(xiàng)目”等，不斷推動(dòng)我國綠色電力產(chǎn)業(yè)市場(chǎng)發(fā)展的同時(shí)，行業(yè)市場(chǎng)競(jìng)爭持續(xù)加劇。

按企業(yè)綠色電力累計(jì)裝機(jī)總量情況，我國綠色電力市場(chǎng)企業(yè)競(jìng)爭可大致分為三個(gè)梯隊(duì)，第一梯隊(duì)包括華能國際、龍?jiān)措娏Α⑷龒{能源、國電電力等可再生能源累計(jì)裝機(jī)總量達(dá)2000萬千瓦以上的企業(yè)，第二梯隊(duì)包括大唐發(fā)電、華潤電力、中國電力、大唐新能源、上海電力等可再生能源累計(jì)裝機(jī)總量在1000萬千瓦到2000萬千瓦的企業(yè)，第三梯隊(duì)包括京能可再生能源、中廣核新能源、湖南發(fā)展等可再生能源累計(jì)裝機(jī)總量小于1000萬千瓦的企業(yè)。

資料來源：觀研報(bào)告網(wǎng)（WWTQ）